Forex Hedging Significado

O que é hedging como se relaciona com forex trading Quando um comerciante de moeda entra em um comércio com a intenção de proteger uma posição existente ou antecipada de um movimento indesejado nas taxas de câmbio de moeda estrangeira. Eles podem ser ditos ter entrado em um hedge forex. Ao utilizar uma cobertura forex corretamente, um comerciante que é longo um par de moedas estrangeiras. Pode proteger-se do risco de queda, enquanto o comerciante que é curto um par de moedas estrangeiras, pode proteger contra risco de subida. Os principais métodos de hedge operações de moeda para o varejo forex trader é através de: Spot contratos são essencialmente o tipo regular de comércio que é feito por um varejo forex trader. Como os contratos à vista têm uma data de entrega muito curta (dois dias), não são o veículo de cobertura de moeda mais eficaz. Contratos regulares spot são geralmente a razão que uma cobertura é necessária, em vez de usado como a própria cobertura. Opções de moeda estrangeira, no entanto, são um dos métodos mais populares de cobertura cambial. Tal como acontece com as opções sobre outros tipos de títulos, a opção de moeda estrangeira dá ao comprador o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender o par de moedas a uma determinada taxa de câmbio em algum momento no futuro. Estratégias de opções regulares podem ser empregadas, tais como longas straddles. Longos estrangulamentos e touro ou urso spreads. Para limitar o potencial de perda de um dado comércio. Estratégia de hedge de Forex Uma estratégia de hedge de forex é desenvolvida em quatro partes, incluindo uma análise da exposição de risco de comerciantes de forex, tolerância de risco e preferência de estratégia. Estes componentes constituem o hedge forex: Analisar o risco: O profissional deve identificar que tipos de risco (s) ele está tomando na posição atual ou proposta. A partir daí, o comerciante deve identificar o que as implicações poderiam ser de assumir esse risco un hedged, e determinar se o risco é alto ou baixo no mercado cambial forex atual. Determinar a tolerância ao risco: Nesta etapa, o profissional usa seus próprios níveis de tolerância ao risco, para determinar quanto do risco de posições precisa ser coberto. Nenhum comércio terá nunca risco zero é até o comerciante para determinar o nível de risco que estão dispostos a tomar, e quanto eles estão dispostos a pagar para remover o excesso de riscos. Determinar estratégia de hedge forex: Se estiver usando opções de moeda estrangeira para cobrir o risco do comércio de moeda, o comerciante deve determinar qual estratégia é a mais rentável. Implementar e monitorar a estratégia: Ao garantir que a estratégia funcione da maneira que deveria, o risco permanecerá minimizado. O mercado de troca de moeda forex é um risco, e hedging é apenas uma maneira que um comerciante pode ajudar a minimizar a quantidade de risco que assumir. Tanto de ser um comerciante é dinheiro e gestão de risco. Que ter uma outra ferramenta como hedging no arsenal é incrivelmente útil. Nem todos os corretores forex de varejo permitem hedging dentro de suas plataformas. Certifique-se de pesquisar totalmente o corretor que você usa antes de começar a operar. Para obter mais informações, consulte Estratégias de hedge práticas e acessíveis. O Artigo 50 é uma cláusula de negociação e de liquidação no tratado da UE que delineia as medidas a serem tomadas para qualquer país que. Uma oferta inicial sobre os ativos de uma empresa falida de um comprador interessado escolhido pela empresa falida. De um pool de licitantes. Beta é uma medida da volatilidade, ou risco sistemático, de um título ou de uma carteira em comparação com o mercado como um todo. Um tipo de imposto incidente sobre ganhos de capital incorridos por pessoas físicas e jurídicas. Os ganhos de capital são os lucros que um investidor. Uma ordem para comprar um título igual ou inferior a um preço especificado. Uma ordem de limite de compra permite que traders e investidores especifiquem. Uma regra do Internal Revenue Service (IRS) que permite retiradas sem penalidade de uma conta IRA. A regra exige que. H bordar significa reduzir ou controlar o risco. Isto é feito tomando uma posição no mercado de futuros que é oposto ao no mercado físico com o objetivo de reduzir ou limitar os riscos associados com mudanças de preço. Hedging é um processo de duas etapas. Um ganho ou perda na posição de caixa devido a mudanças nos níveis de preços será contrabalançado por mudanças no valor de uma posição de futuros. Por exemplo, um agricultor de trigo pode vender futuros de trigo para proteger o valor de sua colheita antes da colheita. Se houver uma queda no preço, a perda na posição de mercado à vista será contrabalançada por um ganho na posição de futuros. Como o hedge é feito Neste tipo de transação, o hedger tenta fixar o preço em um certo nível com o objetivo de garantir a certeza no custo de produção ou na receita de venda. O mercado de futuros também tem uma participação substancial por especuladores que tomam posições baseadas no movimento de preços e apostam nele. Além disso, há arbitrageurs que usam este mercado para pocket lucros sempre que há ineficiências nos preços. No entanto, eles garantem que os preços de spot e futuros permanecem correlacionados. Exemplo - caso de aço Um fabricante de automóveis compra grandes quantidades de aço como matéria-prima para a produção de automóveis. O fabricante de automóveis entra em um acordo contratual para exportar automóveis em três meses para os negociantes no mercado da Europa Oriental. Isto pressupõe que a obrigação contratual tenha sido fixada no momento da assinatura do contrato de exportação. O fabricante de automóveis está agora exposto a riscos na forma de aumento dos preços do aço. A fim de se proteger contra o risco de preço, o fabricante de automóveis pode comprar contratos de futuros de aço, que iria amadurecer dentro de três meses. Em caso de aumento ou diminuição dos preços do aço, o fabricante do automóvel está protegido. Vamos analisar os diferentes cenários: Aumento dos preços do aço Se os preços do aço aumentarem, isso resultaria em aumento no valor dos contratos de futuros, que a fabricante de automóveis comprou. Daí, ele faz lucro na transação de futuros. Mas o fabricante de automóveis precisa comprar aço no mercado físico para cumprir sua obrigação de exportação. Isso significa que ele enfrenta uma perda correspondente no mercado físico. Mas essa perda é compensada por seus ganhos no mercado de futuros. Finalmente, no momento da compra de aço no mercado físico, o fabricante de automóveis pode quadrado fora de sua posição no mercado de futuros vendendo o contrato de futuros de aço, para o qual ele tem uma posição aberta. Diminuir os preços do aço Se os preços do aço diminuírem, isso resultaria em uma diminuição no valor dos contratos de futuros, que a fabricante de automóveis comprou. Assim, ele faz perdas na transação de futuros. Mas o fabricante de automóveis precisa comprar aço no mercado físico para cumprir sua obrigação de exportação. Isso significa que ele enfrenta um ganho correspondente no mercado físico. A perda no mercado de futuros é compensada por seus ganhos no mercado físico. Finalmente, no momento da compra de aço no mercado físico, o fabricante de automóveis pode quadrado fora de sua posição no mercado de futuros vendendo o contrato de futuros de aço, para o qual ele tem uma posição aberta. Isso resulta em uma cobertura perfeita para bloquear os lucros e proteger do aumento ou diminuição dos preços das matérias-primas. Ele também fornece a vantagem adicional de just-in gerenciamento de estoque de tempo para o fabricante de automóveis. Entender o significado de hedge compra Uma hedge de compra também é chamado de hedge longo. Comprar hedge significa comprar um contrato de futuros para proteger uma posição de caixa. Comerciantes, consumidores, fabricantes, etc., que tomaram ou pretendem tomar uma exposição no mercado físico e querem bloquear os preços, usam a estratégia de hedge de compra. Benefícios da compra de estratégia de hedge: Para substituir o estoque a um menor custo prevalecente. Para proteger a venda a descoberto de produtos acabados. O objetivo de entrar em um hedge de compra é proteger o comprador contra o aumento de preço de uma mercadoria no mercado à vista que já foi vendido a um preço específico, mas ainda não comprado. É muito comum entre exportadores e importadores venderem commodities a um preço acordado para entrega a termo. Se a mercadoria ainda não estiver em posse, a entrega a termo é considerada descoberta. Os hedgers de longo prazo são comerciantes e transformadores que assumiram compromissos formais de entregar uma quantidade especificada de matéria-prima ou bens processados ​​numa data posterior, a um preço actualmente acordado e que não dispõem das existências da matéria-prima necessárias para cumprir o seu compromisso a prazo . Entender o significado de hedges sellingshort Um hedge de venda também é chamado de hedge curto. Vender hedge significa vender um contrato de futuros para hedge. Usos de vender estratégia de hedge. Para cobrir o preço dos produtos acabados. Para proteger o inventário não coberto por vendas a prazo. Para cobrir os preços da produção estimada de produtos acabados. Os hedgers curtos são comerciantes e processadores que adquirem inventários da mercadoria no mercado à vista e que simultaneamente vendem um montante equivalente ou menos no mercado de futuros. Os hedgers, neste caso, dizem que são longos em suas operações no local e curto nas operações de futuros. Compreender a base Normalmente, no negócio de compra ou venda de uma mercadoria, o preço à vista é diferente do preço cotado no mercado de futuros. O preço futuro é o preço spot ajustado para custos como frete, manuseio, armazenamento e qualidade, juntamente com o impacto dos fatores de oferta e demanda. A diferença de preço entre o spot e futuros continua mudando regularmente. Esta diferença de preço (spot - preço futuro) é conhecida como base e o risco decorrente da diferença é definido como risco de base. Uma situação em que a diferença entre os preços spot e futuros se reduz (seja negativa ou positiva) é definida como estreitamento da base. Um estreitamento da base beneficia o hedger curto e um alargamento da base beneficia o hedger de longo prazo num mercado caracterizado por contango - quando o preço dos futuros é superior ao preço spot. Em um mercado caracterizado por backwardation - quando as cotações de futuros em um desconto ao preço spot - um estreitamento dos benefícios de base o hedger longo e um alargamento da base beneficia o hedger curto. No entanto, se a diferença entre os preços spot e futuros aumenta (quer no lado negativo ou positivo) é definido como alargamento da base. O impacto desse movimento é oposto ao que ocorre no caso do estreitamento. Chiragra Chakrabarty é vice-presidente, treinamento, consultoria ampliação e iniciativas de pesquisa, Multi Commodity Exchange of India. Chiragra Chakrabarty, Commodity OnlineWhat é Hedging Hedging no forex simplesmente significa controlar ou reduzir o risco. Uma definição mais elaborada de hedge definirá hedging como a adoção de qualquer estratégia ou comércio que forneça uma movimentação de preços que se mova de forma compensatória para permitir a um trader compensar o risco ou prejuízo incorrido em outra negociação nos mercados financeiros. Hedging no mercado forex pode ser feito por comerciantes para proteger contra perdas em negociações spot, ou pode ser feito por empresas ou empresas para proteger contra as perdas que poderiam incorrer em flutuações da taxa de câmbio. Hedging em Forex Trades Hedging é uma forma de negociação que separa os meninos dos homens nos mercados financeiros. Muitos comerciantes varejistas perderam dinheiro na crise econômica global de 2008, mas comerciantes profissionais que foram adequadamente treinados em técnicas de hedge foram capazes de reduzir essas perdas e, em alguns casos, até ganharam mais dinheiro com seus hedges do que perderam nas operações com os pais. A maneira comum de criar um hedge nos mercados financeiros é usar um comércio de futuros ou opções para se proteger contra um comércio spot. No mercado forex, uma técnica de hedging popular é usar um futuro de divisas ou comércio de opções de moeda para se proteger contra um comércio spot forex. Ao usar uma cobertura de forex no mercado de opções, o comerciante tem um comércio contrário ao que colocado no mercado forex spot. No mercado de opções, o comerciante compra opções, quer em uma direção de alta (chamada) ou bearish (colocar). O trader não tem qualquer obrigação de exercer a opção antes da expiração do negócio, para que ele possa decidir permitir que expire ou ele pode decidir exercê-la. O que isso significa Normalmente, se a posição que ele colocou no mercado à vista está indo bem, isso fará com que o contrato de opções se mova para uma posição de perda ou seja fora do dinheiro. Isso acontece porque, como dissemos anteriormente, o comércio de hedge é contrário em posição para o comércio spot. Quando a expiração de comércio se aproxima, o comerciante pode permitir que o contrato de opções expirar se o comércio spot está indo bem. Quando o comércio de opções expira sem valor, todo o comerciante perde é o prêmio que ele pagou por esse comércio, que será coberto pelos lucros realizados no comércio spot. Se o comércio spot estiver a apresentar um mau desempenho, então o comerciante pode exercer as opções de cobertura comercial e exercer a opção (ou seja, vender o contrato a outro comprador ou ao dealerbroker) dará ao comerciante lucro suficiente para cobrir a perda no comércio a pronto . Esta é uma versão simplificada de como um comércio de hedge funciona. Hedging em transações de negócios de câmbio O que foi ilustrado acima é como hedging é feito por comerciantes de moeda estrangeira. Moeda estrangeira não só é usado como um meio de investimento, mas também é usado como o meio de troca em negócios internacionais. Nesta situação, uma empresa estaria olhando para proteger-se contra flutuações súbitas da taxa de câmbio. Uma ilustração gráfica de como uma flutuação cambial pode afetar um negócio é vista neste exemplo. Se uma companhia européia quiser comprar uma matéria-prima nos EU para US500,000 na taxa de 1.2500, exigiria 400.000 euro para a transação. Supondo que esse acordo fosse feito em uma sexta-feira, e por algumas circunstâncias infelizes, o negócio foi adiado para a próxima segunda-feira ea taxa de câmbio mudou no fim de semana para 1.2200, agora exigiria 409.838 Euros para realizar a transação. Para uma empresa, uma diferença de 9.838 euros poderia significar os salários mensais de 10 trabalhadores perdidos em um único negócio devido à flutuação. Neste caso, a empresa pode usar um contrato de futuros ou usar uma troca forex como uma proteção contra essa flutuação. Então, se você é um empresário envolvido em negócios internacionais ou apenas um comerciante olhando para proteger seus negócios no local, hedges estão lá para você proteger seus investimentos. Forex Hedge O que é um hedge Forex Um hedge forex é uma transação implementada por um comerciante forex para Proteger uma posição existente ou antecipada de uma mudança indesejada nas taxas de câmbio. Usando um hedge forex corretamente, um comerciante que é longo um par de moedas estrangeiras pode ser protegido contra o risco de queda. Enquanto o comerciante que é curto um par de moeda estrangeira pode proteger contra o risco de subida. BREAKING DOWN Forex Hedge Os métodos principais de hedge operações de moeda para o varejo forex trader é através de contratos à vista e opções de moeda estrangeira. Os contratos à vista são os negócios mais avançados feitos pelos comerciantes de forex no varejo. Como os contratos à vista têm uma data de entrega muito curta (dois dias), não são o veículo de cobertura de moeda mais eficaz. Na verdade, contratos spot regulares são geralmente a razão pela qual uma cobertura é necessária. Opções de moeda estrangeira são um dos métodos mais populares de cobertura cambial. Tal como acontece com opções sobre outros tipos de títulos, as opções em moeda estrangeira dão ao comprador o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender o par de moedas a uma taxa de câmbio específica em algum momento no futuro. Estratégias de opções regulares podem ser empregadas, tais como longas straddles. Longos estrangulamentos. E spreads de touro ou urso. Para limitar o potencial de perda de um dado comércio. Nem todos os corretores forex de varejo permitem hedging dentro de suas plataformas. Certifique-se de pesquisar o corretor que você usa antes de começar a operar.